《大行报告》花旗降昆仑能源(00135.HK)目标价至8元 评级「沽售」
2014-11-20 09:06:12   来源:环球财讯网   评论:0 点击:

  花旗表示,在油价及天然气输送价格下调的情况,决定将昆仑能源(00135.HK) -0.200 (-2.294%) 沽空 $4.66千万; 比率 21.810% 2014至16年盈利预测削减2%、13%及12%;同时将布伦特原油平均价格预测降至每桶103美元、85美元及88美元。另外,陕京管道今年上半年输送价下调,故亦削减预测,以及第四期陕京管道将於2017年开始营运。目标价由8.9元降至8元,评级维持「沽售」。

  该行续指,对集团LNG汽车业务的扩张未受客户采用感忧虑,预期2间LNG加工厂於2014年底前开始商业化营运,届时折旧增加,而利息开支亦不可再进行资本化,从而会影响2015年的损益表。再者,哈萨克斯坦货币坚戈的进一步贬值,将对集团哈萨克斯坦的上游业务造成风险。

  此外,昆仑燃气今年上半年的盈利为10亿元人民币,占集团约三分一的纯利,但花旗估计,注入燃气的行动不大可能在2015年下半年之前发生,亦要视乎届时的估值。(ji/u)(报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2014-11-18 16:25。)

(责任编辑:HN666)

相关热词搜索:昆仑

上一篇:《大行报告》瑞银维持合景泰富(01813.HK)「买入」评级 目标价下调至6.29元
下一篇:《大行报告》瑞信维持莎莎(00178.HK)「跑输大市」评级 目标价下调至4.4元

分享到: 收藏